國務(wù)院辦公廳轉發(fā)金融監管總局《關(guān)于加強監管防范風(fēng)險推動(dòng)信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見(jiàn)》的通知

國辦函〔2025〕14號

各省、自治區、直轄市人民政府，國務(wù)院各部委、各直屬機構：

金融監管總局《關(guān)于加強監管防范風(fēng)險推動(dòng)信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見(jiàn)》已經(jīng)國務(wù)院同意，現轉發(fā)給你們，請認真貫徹落實(shí)。

國務(wù)院辦公廳

2025年1月27日

（此件公開(kāi)發(fā)布）

關(guān)于加強監管防范風(fēng)險推動(dòng)信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見(jiàn)

金融監管總局

信托業(yè)是我國金融體系的重要組成部分，在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟和人民美好生活方面具有重要作用。為深入貫徹黨中央、國務(wù)院決策部署，進(jìn)一步加強監管、防范風(fēng)險，推動(dòng)信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，現提出以下意見(jiàn)。

一、總體要求

以習近平新時(shí)代中國特色社會(huì )主義思想為指導，深入貫徹黨的二十大和二十屆二中、三中全會(huì )精神，完整準確全面貫徹新發(fā)展理念，堅守金融工作的政治性、人民性，構建加強監管、防范風(fēng)險、推動(dòng)信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的制度體系和長(cháng)效機制，推進(jìn)金融強國建設，服務(wù)中國式現代化大局。

深刻把握信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的主要內涵，立足受托人定位，更好發(fā)揮信托機制功能作用，服務(wù)國家戰略，推動(dòng)經(jīng)濟社會(huì )高質(zhì)量發(fā)展。必須堅持黨中央對金融工作的集中統一領(lǐng)導，堅定不移走中國特色金融發(fā)展之路，確保信托業(yè)始終保持正確的發(fā)展方向；必須堅持人民立場(chǎng)，牢固樹(shù)立以人民為中心的價(jià)值取向，滿(mǎn)足人民群眾財產(chǎn)規劃、管理和傳承需求，堅定維護受益人合法權益；必須堅持監管“長(cháng)牙帶刺”、有棱有角，全面強化機構監管、行為監管、功能監管、穿透式監管、持續監管；必須堅持把防范風(fēng)險作為永恒主題，對風(fēng)險早識別、早預警、早暴露、早處置，牢牢守住不發(fā)生系統性風(fēng)險底線(xiàn)；必須堅持深化改革，規范開(kāi)展資產(chǎn)服務(wù)信托、資產(chǎn)管理信托、公益慈善信托業(yè)務(wù)，做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章。

到2029年，信托業(yè)風(fēng)險得到有效管控，業(yè)務(wù)轉型有序推進(jìn)，機構經(jīng)營(yíng)更加穩健，法律制度進(jìn)一步健全，全過(guò)程監管持續加強，信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展基礎不斷夯實(shí)。到2035年，基本形成堅守定位、治理完善、經(jīng)營(yíng)穩健、服務(wù)專(zhuān)業(yè)、監管有效的信托業(yè)新格局。

二、推動(dòng)信托業(yè)回歸本源

堅守信托本源定位。信托公司立足受托人定位，遵循法律法規和監管要求，確保信托目的合法合規，為受益人的最大利益處理信托事務(wù)，履行誠實(shí)守信、勤勉盡責的受托責任。發(fā)揮信托機制財產(chǎn)獨立、風(fēng)險隔離的功能優(yōu)勢，引導資產(chǎn)服務(wù)信托、資產(chǎn)管理信托、公益慈善信托規范健康發(fā)展。

堅持金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟本質(zhì)要求。完善信托公司服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟能力評價(jià)，推動(dòng)優(yōu)化業(yè)務(wù)結構。發(fā)揮資產(chǎn)服務(wù)信托作用，規范完善家族信托、資產(chǎn)證券化服務(wù)信托、預付類(lèi)資金服務(wù)信托等業(yè)務(wù)品種，更好滿(mǎn)足居民財富管理、企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展以及社會(huì )治理等合理需求。規范開(kāi)展資產(chǎn)管理信托業(yè)務(wù)，加強對科技創(chuàng )新、綠色發(fā)展等重大戰略、重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節的多元化金融支持，服務(wù)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展。積極發(fā)展公益慈善信托業(yè)務(wù)，深度參與鄉村振興、教育醫療、科技攻關(guān)、生態(tài)環(huán)保等事業(yè)，助力共同富裕。

提升專(zhuān)業(yè)能力本領(lǐng)。加強信托公司投研能力和財富管理能力建設，增強信息科技支撐保障作用。完善全面風(fēng)險管理體系，強化受托履職操作風(fēng)險管控，做好聲譽(yù)風(fēng)險管理，確保業(yè)務(wù)發(fā)展與風(fēng)險管理能力相適應。提升固有資產(chǎn)的安全性和流動(dòng)性，提高利潤留存比例，增強風(fēng)險抵御能力。加強專(zhuān)業(yè)人才隊伍建設。

突出信托文化本色。積極培育中國特色金融文化，推動(dòng)信托業(yè)加強文化建設。始終堅持誠實(shí)守信、以義取利、穩健審慎、守正創(chuàng )新、依法合規，切實(shí)履行信義義務(wù)，形成良好行業(yè)風(fēng)尚。宣傳正面典型，弘揚行業(yè)正氣，普及信托知識，提升信托業(yè)社會(huì )認可度。

三、嚴格信托公司市場(chǎng)準入監管

全面加強準入管理。從嚴設定信托公司機構準入標準，嚴格實(shí)施業(yè)務(wù)準入，對不符合條件的責令整改或退出，積極有序推進(jìn)行業(yè)減量提質(zhì)。完善對信托公司董事和高管人員的任職資格要求，并嚴格審查。加強信托從業(yè)人員行為管理。

嚴格審查股東資質(zhì)。對信托公司股東資質(zhì)和資金來(lái)源實(shí)施穿透式審查，嚴禁違規跨業(yè)經(jīng)營(yíng)、杠桿率過(guò)高、存在嚴重失信行為和重大違法違規記錄的企業(yè)成為信托公司主要股東或實(shí)際控制人。督促信托公司按照反洗錢(qián)有關(guān)規定管理受益所有人信息。建立股東、實(shí)際控制人“黑名單”制度。

四、加強信托公司持續監管

加強法人治理監管。深化黨建與公司治理有機融合。嚴格關(guān)聯(lián)交易監管，落實(shí)關(guān)聯(lián)方名單制、信息披露和監管報告等要求，嚴禁向關(guān)聯(lián)方輸送利益。強化合規風(fēng)控導向，信托公司股東優(yōu)化對信托公司的績(jì)效評價(jià)體系，信托公司完善內部考核和薪酬管理。落實(shí)董事、高管人員及其他關(guān)鍵崗位人員薪酬延期支付和追索扣回制度。加強異地經(jīng)營(yíng)監管。

強化股東、實(shí)際控制人監管。加強對信托公司主要股東資質(zhì)和行為的定期評估。嚴禁股東、實(shí)際控制人及其一致行動(dòng)人干涉信托公司獨立經(jīng)營(yíng)，嚴懲占用信托資金、轉移信托公司資產(chǎn)等行為，及時(shí)糾正和查處股東、實(shí)際控制人不當行為。

加強分級分類(lèi)監管。動(dòng)態(tài)優(yōu)化監管評級要素，持續完善信托公司監管評級。強化監管評級結果運用，科學(xué)合理匹配監管資源與監管強度，實(shí)施扶優(yōu)限劣的差異化監管政策。對監管評級較差的信托公司，依法采取限制經(jīng)營(yíng)區域、業(yè)務(wù)范圍或規模增速等措施。

嚴厲打擊違法違規行為。提升對信托公司現場(chǎng)檢查的覆蓋面和針對性。加大對重大問(wèn)題線(xiàn)索和案件的稽查力度。嚴格落實(shí)應罰盡罰、罰沒(méi)并舉和“雙罰”制度。強化行刑銜接、紀法銜接，形成對違法股東、實(shí)際控制人、董事和高管人員、其他關(guān)鍵崗位人員的有力震懾。

五、加強信托業(yè)務(wù)全過(guò)程監管

嚴格信托設立和銷(xiāo)售監管。嚴格按照信托業(yè)務(wù)分類(lèi)管理要求設立信托，加強信托業(yè)務(wù)登記管理，確保信托業(yè)務(wù)名實(shí)相符。嚴格落實(shí)信托產(chǎn)品適當性管理要求。規范銷(xiāo)售行為，嚴格代銷(xiāo)管理，嚴禁非金融機構代銷(xiāo)信托產(chǎn)品。嚴厲打擊虛假披露、違規承諾、誤導銷(xiāo)售、向非合格投資者銷(xiāo)售等違規行為。嚴格履行反洗錢(qián)義務(wù)，按照反洗錢(qián)有關(guān)規定識別和保存受益所有人信息。

加強信托存續期監管。嚴格落實(shí)信托財產(chǎn)獨立性管理要求。完善各類(lèi)信托財產(chǎn)運用規范。嚴禁背信運用信托財產(chǎn)，嚴厲打擊違規投資、規避監管等行為。加強對信托資金流向的穿透式跟蹤。嚴格信托產(chǎn)品資產(chǎn)風(fēng)險分類(lèi)和凈值化管理。

強化盡職履責和信息披露。完善開(kāi)展信托業(yè)務(wù)的受托責任盡職要求。健全信息披露制度，規范信息披露行為和內容，加大對應披未披、遲披漏披、虛假披露等違規行為的監管力度，提升信息披露質(zhì)量。

規范信托到期清算。全面貫徹賣(mài)者盡責、買(mǎi)者自負原則。堅決打破剛性?xún)陡?，嚴禁通過(guò)滾動(dòng)發(fā)行信托產(chǎn)品、挪用其他信托資金、違規籌集資金等方式違規兌付。信托公司失責的，依法落實(shí)其賠償責任，保障受益人合法權益。

六、加強風(fēng)險防范化解

加強信托公司風(fēng)險預警和早期干預。建立信托公司風(fēng)險預警機制，規范風(fēng)險預警流程。持續開(kāi)展信托公司風(fēng)險排查，實(shí)施年度風(fēng)險評估，準確掌握風(fēng)險底數，及時(shí)制定風(fēng)險應對預案。做實(shí)信托公司恢復與處置機制。完善信托公司早期干預的觸發(fā)條件和實(shí)施流程，有序采取早期干預措施，嚴防風(fēng)險積聚爆發(fā)。

穩妥有序處置高風(fēng)險信托公司。明確高風(fēng)險信托公司認定標準，建立健全高風(fēng)險信托公司風(fēng)險處置規程。壓實(shí)高風(fēng)險信托公司的自救責任，依法依規落實(shí)股東、實(shí)際控制人義務(wù)。落實(shí)有關(guān)地方政府的風(fēng)險處置屬地責任。金融管理部門(mén)切實(shí)履行監管責任。完善行業(yè)保障基金管理，提升支持化險能力。分類(lèi)有序處置高風(fēng)險信托公司，及時(shí)制定實(shí)施風(fēng)險處置預案。對風(fēng)險嚴重、不具備救助價(jià)值的信托公司，依法推進(jìn)破產(chǎn)。加快存量高風(fēng)險信托公司風(fēng)險處置。

及時(shí)排查處置信托業(yè)務(wù)風(fēng)險。定期排查信托業(yè)務(wù)風(fēng)險，實(shí)施風(fēng)險產(chǎn)品清單制管理，有序推進(jìn)風(fēng)險化解。加強信托資金來(lái)源和投向監測，強化對投向集中、風(fēng)險較高、結構復雜、規模增長(cháng)過(guò)快業(yè)務(wù)的監管。定期通報信托業(yè)務(wù)風(fēng)險，加強風(fēng)險警示，統一監管要求。壓實(shí)信托公司及關(guān)鍵崗位人員責任，穩妥有序推進(jìn)信托風(fēng)險資產(chǎn)處置。

加強重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險防控。嚴密監測金融同業(yè)通道業(yè)務(wù)、非標資金池業(yè)務(wù)、房地產(chǎn)和地方政府融資平臺等領(lǐng)域信托業(yè)務(wù)風(fēng)險。堅決清理金融同業(yè)通道業(yè)務(wù)、非標資金池業(yè)務(wù)。穩妥化解房地產(chǎn)領(lǐng)域信托業(yè)務(wù)風(fēng)險。堅決糾正信托公司涉地方政府融資平臺領(lǐng)域違法違規行為。

七、協(xié)同推動(dòng)信托業(yè)規范發(fā)展

加強信托制度建設。推動(dòng)修訂《中華人民共和國信托法》。推動(dòng)形成更加系統完善的信托相關(guān)案件審理標準。建立健全信托財產(chǎn)登記制度，推動(dòng)非資金信托財產(chǎn)登記落地。設立慈善信托開(kāi)展慈善活動(dòng)的，依法享受稅收優(yōu)惠。

提升信托監管能力。加強信托監管規則建設。建立健全信托監管信息系統。改進(jìn)監管方法，加強監管專(zhuān)業(yè)能力建設。增加信托監管資源，充實(shí)信托監管力量。加強監管人員履職行為管理，強化監管履職問(wèn)責。完善離職人員管理。把政治建設放在更加突出的位置，深入推進(jìn)全面從嚴治黨。鏟除腐敗問(wèn)題產(chǎn)生的土壤和條件，堅決懲治腐敗與風(fēng)險交織、資本與權力勾連等腐敗問(wèn)題，營(yíng)造風(fēng)清氣正的政治生態(tài)。

強化多方協(xié)調聯(lián)動(dòng)。加強央地協(xié)同，建立央地監管信息定期通報、重大事項會(huì )商等制度，共同做好高風(fēng)險信托公司處置等工作。在信托公司法人治理、股東股權管理等方面加強跨部門(mén)溝通協(xié)調和信息共享。加強與司法機關(guān)在違法違規股東清退、高風(fēng)險機構處置、信托風(fēng)險資產(chǎn)處置等方面的協(xié)同配合。發(fā)揮行業(yè)自律管理、審計監督、社會(huì )監督等作用，推動(dòng)信托業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。